據中國水網關注到，近期，證監會連開六份罰單，涉及內幕交易、操縱市場等違法違規行為。其中美尚生態董事長王迎燕因操縱股市，被行政處罰；除此之外，張維仰等五人因涉內部交易被行政處罰。

01 美尚生態董事長因操縱市場被行政處罰

證監會出具的六份行政處罰中，三份均為操縱市場案件，其中6人因操縱上市公司股票被罰。其中，美尚生態董事長王迎燕因操縱股市，被行政處罰。

1.又菜又愛玩，操縱市場，虧損近2.4億

據行政處罰顯示，時任美尚生態景觀股份有限公司董事長王迎燕因聯合一家私募法定代表人，操縱自家公司股票被證監會立案處罰。離譜的是，在操縱113個證券賬戶后，王迎燕最終虧損近2.4億元，可謂是又菜又愛玩。同時，還因涉嫌操縱證券市場，王迎燕以及私募法定代表人季云被證監會行政處罰，分別罰款500萬元、300萬元。

經證監會調查，2018年6月12日至2020年7月3日，王迎燕、季云實際控制“吳某”等113個證券賬戶，集中資金優勢、持股優勢，連續交易“美尚生態”，對“美尚生態”進行操縱。操縱期間，“美尚生態”價格多次偏離相關指數。如2018年6月12日至2019年3月21日，“美尚生態”階段漲幅達34.60%，與同期創業板綜指(下跌0.97%)偏離35.57%。賬戶組累計買入3140873757股，賣出3138440957股，扣除傭金和相關稅費，賬戶組共虧損237996091元。

證監會認為，上述行為構成操縱證券市場行為，王迎燕、季云在操縱“美尚生態”過程中分工協作，相互配合，屬于共同違法主體。其中，王迎燕是操縱行為的發起者、決策者，安排了交易保證金，負責部分賬戶的借用工作，起主導作用，應承擔主要責任。季云是操縱行為的實施者，負責部分賬戶的借用工作，應承擔次要責任，決定對王迎燕、季云處以800萬元罰款，其中對王迎燕處以500萬元罰款、對季云處以300萬元罰款。

2.企業財務連續8年造假，虛增利潤高達4.57億

據中國水網從企查查獲悉，美尚生態的主營業務涵蓋生態文旅、生態修復、生態產品三大領域,形成了集策劃、規劃、設計、研發、融資、建設、生產、招商以及旅游運營為一體的完整產業鏈,為客戶提供生態環境建設與運營的全方位服務。

除此之外，美尚生態在資本市場還涉嫌連續8年財務造假。

據2023年4月發布公告顯示，公司涉嫌欺詐發行，連續8年財務造假，通過提前確認應收賬款收回、虛記銀行利息收入等方式，虛增凈利潤達到了4.57億元。

在2月19日發布公告中，*ST美尚則表示管理層將積極配合，推動債權人申請的破產重整，通過重整公司將從根本上化解當前的債務危機，削減債務，降低流動性壓力，并進一步優化和完善企業治理結構，恢復正常的經營面貌。

02 三份涉內幕交易案被行政處罰

在證監會披露的六份行政處罰書中，有三份涉及內幕交易案，均和恒逸石化相關，涉及1965年7月出生的張維仰（張維仰，男,1965年7月出生,廣東省深圳市福田區。）等5人，內幕信息主要與恒逸石化2017年并購事項相關。

在內幕信息敏感時期，陸長水、張維仰、邵林平、繆玲紅、陳建平5人，分別通過與內幕信息知情人聯系，獲取或傳遞內幕信息進行恒逸石化的股票交易。證監會最終決定：沒收陸長水、張維仰違法所得約1298萬元，并處以1298萬元罰款；沒收繆玲紅、邵林平夫婦違法所得約28萬元，并處以28萬元罰款；對陳建平處以60萬元的罰款。

經證監會調查，陸長水、張維仰系長江商學院CEO班同班同學,交往比較多。2017年底,陸長水、張維仰等人在同學聚會上見面接觸,討論過“恒逸石化”。

陸長水與張維仰達成一致,“張維仰”證券賬戶由陸長水幫張維仰操作,雙方沒有簽訂書面協議,只是口頭約定如果賺錢了分一些給陸長水,二人的經濟利益相關聯。張維仰有時候會通過網站登錄進自己的賬戶去看一下。“張維仰”證券賬戶于2017年12月19日、12月22日、12月27日、12月28日、12月29日合計買入“恒逸石化”5,050,050股,成交金額104,542,419.72元。2018年5月23日紅股入賬2,020,020股,股息入賬3,131,031元。經計算,陸長水、張維仰內幕交易“恒逸石化”違法所得金額為12,975,052.98元。

證監會調查過程中，涉案人員均展開申辯。

張維仰提出如下申辯意見：張維仰的行為不構成內幕交易,其一,張維仰不知悉“恒逸石化”內幕信息,在內幕信息敏感期內未與內幕信息知情人聯絡、接觸。其二,張維仰不存在與陸長水共同內幕交易“恒逸石化”的主觀故意,是基于投資需求提供賬戶及資金,系保底保收益的長期投資。其三,張維仰不存在與陸長水共同實施內幕交易的客觀行為,未參與也無權進行任何股票的交易決策和操作。其四,違法所得金額計算錯誤。其五,張維仰2019年3月7日的詢問筆錄中“2017年底時”真實意思表示為“2017年時”。

經證監會復核，“張維仰”證券賬戶自2016年至2017年12月18日無交易記錄,長期停用。陸長水與邱某林于2017年12月16日會面,陸長水與邱某林、倪某峰、沈某強三位內幕信息知情人聯絡、接觸后,12月19日張維仰即向其證券賬戶轉入巨額資金,并在“恒逸石化”停牌前集中、大量買入“恒逸石化”。且同期交易的其他股票頻次、金額均遠小于交易“恒逸石化”。

復核顯示，陸長水、張維仰共同內幕交易“恒逸石化”。一是根據在案證據證明,張維仰為涉案賬戶本人、交易“恒逸石化”的巨額資金提供者及涉案賬戶所有權人。張維仰與陸長水系長江商學院CEO班同班同學。主觀上張維仰與陸長水等人曾討論過買入“恒逸石化”事宜,知悉陸長水與邱某林的親戚關系。二是陸長水、張維仰二人均承認有涉案賬戶收益分配的口頭約定,雙方存在緊密的利益關聯度。聽證中提供的關于保本保收益的證據僅能證明此次投資的收尾操作,即在投資未成功后試圖收回投資本金。三是客觀行為上,張維仰在交易期間多次登錄查看賬戶,知悉賬戶買入“恒逸石化”的情況且無異議。第四,本案認定內幕交易的違法所得是依照我會執法慣例計算。第五,關于張維仰提出的筆錄中“2017年底時”應為“2017年時”,經核對,詢問筆錄為“2017年底時”,該申辯意見目前無客觀證據支持。

最終，證監會對陸長水、張維仰的陳述申辯意見不予采納。

編輯：李丹